Диверсификация (Финанси)
Диверсификацията в контекста на финансите е инвестиционна стратегия за намаляване на риска посредством инвестирането в различни категории инвестиционни инструменти: акции, облигации, валута и т.н., включително в ценни книжа от една категория, но издадени от различни емитенти и от различни държави.
Същност
Колкото по-голям е размерът на управляваните средства, толкова по-голяма е възможността за постигане на ефективна диверсификация. В този случай може да се инвестира във финансови инструменти, различни по вид и степен на риск. Така, когато даден инструмент генерира загуба, това не се отразява сериозно върху общият финансов резултат на инвестицията, тъй като загубата бива компенсирана от доходността от останалите инструменти в портфейла.
Диверсификацията във финансите, може да се онагледи чрез следните модели:
- Диверсификация на риска - Диверсификацията на риска/разнообразяване на притежаваните финансови активи или с други думи изключване на концентрацията на инвестицията само в един единствен рисков актив, т.е. се извършва разпределение на риска между повече от един рисков актив.
- Модел на Марковиц - Моделът на Марковиц е първият значителен количествен анализ, който е от значение за диверсификацията на различни ценни книжа.
Вижте още
- Закон за банките
- Закон за данък върху добавената стойност
- Закон за задълженията и договорите
- Закон за кредитните институции
- Закон за пазарите на финансови инструменти
- Закон за публично предлагане на ценни книжа
- Майкъл Блумбърг
- Майкъл Милкен
- Маржин сметка
- Маркет-мейкър
- Мертон Шолс
Източници
- Диверсификация на риска
- Драгомир Илиев, Международна пазарна диверсификация
- Стоян Киров, Алтернативни инвестиции на институционалните инвеститори
- Иван Георгиев, Диверсификация в бизнеса